梅大 · 2026-07-25

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梅花庄澜起科技跟踪点评： 前面跟大家讲过，澜起科技的核心在于CPU用量需求的增长，反向驱动内存接口芯片的需求，而CPU用量的增长，主要原因是AI-agent带来推理需求的增加； 之前8个GPU 配1个CPU； 未来是1:1，甚至可能是1:2，CPU的用量大幅提升； CPU主要是英特尔 和 AMD垄断； A股中相对于利好的是： AMD的封测厂商—通富微电； 内存接口芯片—澜起科技；(澜起跟英特尔的X86生态绑定度较深） 昨天英特尔CEO提到“服务器CPU需求仍在进一步走强”，因此刺激了cpu方向线； PS: 坚持关注澜起科技，等大盘均线趋势粘合后，再考虑加仓。

2026-07-24 09:53:22 袁自由-2026:震荡太剧烈了，受不了了。减仓，踏空也认了。还是老老实实等老师说的均线趋势黏合再重仓吧。现在这种行情，我觉得我心脏受不了，这钱我不赚了。

梅花庄不同的阶段，心态要相应的变化，预期对了，然后就不会心态觉得不舒服2026-07-24 09:56:21 Night’25:振荡期真是怕了，之前所有利润都在振荡期亏没了。现在遇到就降仓。大跌再买。中间坚决不加仓

梅花庄最近一段时间，大家应该用心去感受的是“底部震荡阶段”的市场状态，它是漫长又缩量的。 在大盘连续上涨后，圈内是如何判断市场进入“高位震荡期”的？ 在大盘连续下跌后，圈内对底部震荡期又是如何应对的。 这些其实才是学习的关键； 像圈内的散户，高位震荡期找机会，下跌期找机会，底部震荡期找机会，反正永远在找机会，完全对市场运行的规律不顺应，不做了解，这样是不行的。

2026-07-24 10:25:25 老梅-2026:老师，今天我看资金在半导体设备有一点表现，但是不稳定，请问这是说明下周一长鑫上市会带动设备跟涨，还是今天在做局诱多呢？长鑫上市下周到底是利好设备还是利空呀？梅花庄严格来说，应该是利好兑现。

梅花庄是，但是它释放业绩了的话，估计也没有多少利润，还是贵；澜起本身也比较贵，但是港股投资者愿意给比A股更高的估值，这个点就可以适当打消对澜起的估值问题的担忧。2026-07-24 10:38:48 潜学-26:老师请教下，盛科通信目前是不是处于成长初期，等中报业绩出来验证是否开始释放业绩，一旦开始释放业绩，就可以跟澜起一样归为成长股。

2026-07-24 10:37:18 勇俭:梅老师，是不是像散户基本的操作只能在向上趋势的时候找机会，其他就老实的待着？自己的认知就哪么点，别充大拿？哈哈。梅花庄高手都在市场面前抱有敬畏心，认为自己赚不到行情外的钱

梅花庄市场高度缩量了； 底仓打好了，就出去玩吧，市场的震荡期会有点长，大概率持续到8月初，市场能不新低就不错了，而且这个位置，不会出主线的；2026-07-24 10:32:35 寻小寻-26.3:因为不是高手，所以在震荡期期选择了1.5成仓做做T，主要还是澜起和瑞芯微，相信老师选的票，顺应巿场，不贪不燥！

梅花庄不可能上市后买入的，上市后直接卖，现在都担心存储周期见顶了，海力士这么低的估值，美股都不给溢价，不可能上市后买的。这次能给3万亿的估值，大概率就很不错了2026-07-24 11:01:08 会开花的云:梅森老师，我是新学员，梅森老师有空的时候方便大概说一下长鑫上市能不能买入吗，尤其是下周一开盘就买入呢？可以的话能不能分为短期和中长期不同情况来建议呢？非常感谢！

梅花庄这个问题，实际上也是行情难快速好转的原因之一； 因为市场存在较大的“不确定性”； 但美债的高企，有一些原因： 1.原油价格上升，cpi上升，预期加息，美债收益率提升； 2.谷歌这些公司都要发债，会抢美债需求，所以美债收益率上升； 3.避险需求，因为美伊又有爆发冲突的可能； 这种事情，我们只需要知道近期不确定性高就好了； 但一般大盘在高位的时候，对此类利空因素要高度谨慎； 大盘在低位的时候，对此类利空因素则用来去感受大盘的强弱了； 反正留点心眼，不随意扩大仓位就好了，严格按照三天不新低，只拿底仓就好了。

梅花庄很多同学都在问长鑫上市的影响； 实际上这个问题，圈内前面直播课，专门讲过； 这里再讲一下： 1.长鑫上市当天，会冲击市场2000亿的成交量，从目前市场2万亿左右的成交量上来看，如果长鑫上市当天不放量，约影响10%的成交量； 2.打新中了长鑫的，一般正常是上市就卖出，市场给的一般估值预期约3万亿，但机构不会考虑这些，因为估值波动本身很大，所以会选择上市半小时内就卖出； 3.长鑫上市会不会影响行情的问题？ 这个问题实际上没有【必然性】，根据历史的规律，按照华泰证券统计A股十大IPO，上市前3天大盘表现分布：5次上涨、5次下跌，基本上是对半开的，所以没有必然性； 而大IPO上市当天，大盘是容易下跌的，A股历史前十大IPO上市当天，上证指数：9次下跌，1次上涨； 因此，上市当天市场容易跌（下周一） 4.长鑫上市之后，对市场的影响也没有必然性。

2026-07-24 11:54:19 随主沉浮2512:大师说过行情在绝望中见底，在犹豫中前行，在狂热中见顶，震荡磨底磨的是什么，磨的是心态！我好像能理解为什么成功的投资大佬讲的投资理念都像哲学了，哈哈~目前3天不新低在博迁、斯迪克、杨杰里躺着，博迁前两天宽度巨震炸板也没时间做T，就放着，要是指数新低就减半仓或者止损，要是均线粘合就加仓，做大波段心态~梅花庄底仓，要经得起一点波动，为什么是打底仓，就是定量止损法的空间很大，能够经得起市场在企稳问题上的不确定性

2026-07-24 11:45:31 稳稳向光2603:梅大，请教一下，长川和江丰电子计划高抛减仓，有没有必要等到下周一再减，观望上市当天反馈，高低都按计划减了梅花庄看自己了吧，反正现在仓位不要太大，毕竟周一有虹吸效应嘛

梅花庄磷化工可以呀，均线趋势是好的，但是趋势会比较慢，化工就是一个估值修复，你如果不是长期点的投资者，不要轻易关注煤炭化工哈

2026-07-24 13:38:15 里果:现在不是“长鑫短鑫”的问题，是“君子不立于围墙之下”。用合理的仓位规避不确定性，这是一个重要的交易原则。梅花庄你这个才是投资者该有的思路，投资者在理解问题上，应该趋于简单化

梅花庄同学们呐，现阶段市场挺难的； 市场永远有它自己的节奏，有顺境也会有逆境，但都是不同的活法； 7月初，我们观点鲜明，提出“7月份是一个亏钱月，战略性休息” 而后市场经历一轮泥沙俱下，很多同学在那个阶段少亏甚至没有亏就是万幸； 那是逆境的活法； 但抄底要慢； 7月21日，圈内开始基于“三天不新低”，提醒大家抄底试错，但务必只能打底仓，周末重点强调的标的也有逆势表现，虽是当前都是在市场的夹缝中求生存，但我们态度鲜活 根据均线理论，市场的震荡期可能会持续到8月初； 而后续，我们会基于市场的变化，陆陆续续赛选出更多优质标的； 曾国藩的人生哲学：顺境多做事、逆境多读书； 圈内在不同的阶段，也在用不一样的状态去对待； 但我们永远旗帜鲜明，状态鲜活、热泪盈眶； 周末了，希望大家好好休息，新同学可以继续研习基础课，老同学则可以好好休息，养精蓄锐，祝大家：周末愉快！