投大观点_2026-08-05
投大 · 2026-08-05
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06:05 test
06:08 美股昨夜再度全线大暴涨，
美帝多头直接全线大逼空，
大翻转主升浪就是主升浪。
06:08 
06:30 2026-08-05 06:05:56 编辑]
美股昨夜再度全线大暴涨，
美帝多头直接全线大逼空，
大翻转主升浪就是主升浪。
07:26 美帝禁中国光模块，文峰开盘肯定先砸。
买谁光模块无所谓，存储需求永无止境。
DIGITIMES：存储三大原厂“2027年产能已提前售罄”，应验“明年是存储最短缺年份”！
三大DRAM原厂2027年全年产能已提前售罄，AI浪潮正将存储市场推入前所未有的结构性短缺周期。此前SK集团预警2027年将面临史上最严重供需失衡。尽管价格涨幅料较2026年趋缓，但"价格高位常态化"已成新常态，未提前锁仓者将面临无货可买困境。
2026年8月，存储行业出现了一个前所未有的信号：三大原厂（三星、SK海力士、美光）的2027年全年DRAM与HBM产能已提前完成分配谈判并全部售罄。这标志着存储芯片正式进入"卖方市场"的极致状态——客户不再是为当下的需求买单，而是在为两年后的产能预付订金。
二、深度剖析——为什么2027年会是"史上最缺的一年"
- 供给端：新产能"远水不解近渴"2026年三大原厂资本开支虽同比大幅增长，但新增晶圆产能高度集中且几乎全部用于HBM生产——集中于三星P4、SK海力士M15X、美光A3三座工厂，其中M15X与A3均主要用于HBM生产。真正大规模的新产能要到2027年下半年才能逐步释放。这意味着2027年上半年乃至全年，新增供给极为有限。NAND方面更为严峻——几乎无实际晶圆增量，位元增长主要依靠技术升级。
- 需求端：AI从"训练"到"推理"的全栈爆发SK海力士CEO郭鲁正明确警告：2027年将成为存储行业历史上供应最紧张的一年，客户需求增长速度远超公司产能扩充，供不应求可能持续至2030年以后。这一判断的底层逻辑在于：AI正沿"推理→Agentic AI→Physical AI"三阶段演进。2025-2031年，数据中心AI推理NAND位元需求年复合增长率高达56%。全球九大云服务商（CSP）2026年合计资本开支预计达约8,300亿美元，同比增长79%。这不是一次性的采购高峰，而是持续多年的结构性需求扩张。
- 行业结构的质变：从"周期"到"长协"
传统存储芯片是典型的周期性大宗商品——供过于求时价格暴跌、供不应求时价格暴涨。但这一轮周期正在被长期供货协议（LTA）?彻底改写。近期各家存储原厂已陆续与大客户签订LTA，绑定3-5年的供货协议。存储器正在跳脱标准型商品的传统周期循环，进一步确立长期卖方市场的产业格局。当产能被长协锁定，价格不再是逐季博弈的变量，而是变成了多年框架下的稳定溢价——这对原厂而言，意味着利润的可预测性发生了质变。 - 消费端的"挤压效应"
HBM与AI服务器相关应用将占据近七成DRAM产能，这意味着PC及手机应用的DRAM供给将相对有限。手机及PC业者2027年能取得的DRAM配额，预计将较2026年明显减少。这形成了一个有趣的悖论：消费电子终端需求本身并不强劲（TrendForce预计2026年全球智能手机产量同比下降15-20%），但供给端的收缩更为剧烈——即使需求不增长，消费电子依然"不够分"。
08:20 仅TA的V+会员可见
这一次光模块也是真的，手法都是卡死未来型号。
眼下出口暂时不受影响，但是未来预期直接没了。
没有预期你还炒个毛线，手里有光模块直接砸吧。
08:57 国内数据中心，国内算力租赁，内存原厂。
光模块释放天量资金，今天必须进入国内。
09:08 
09:08
09:46 
09:46 
09:59 仅TA的V+会员可见
交换机芯片又大涨，反馈中美相互封锁，DSP太尉大人到底？
10:05 大爷正式宣布，中国内存原厂筑底，否则大爷直播切几把。
10:05 
10:20 光模块今天是诱多，长线资金都在大卖。
云厂内存都是机会，文峰砸盘都是机会。
10:20 
10:30 刚才砸盘是光模块出货，带动科技板块一波回调，正是大资金切换的机会，光模块赛道是彻底废了，科技大资金必须要切换，所有卖方盘前都在唱多，都在忽悠煞笔沙雕接盘，只有大爷表达客观公正。
@投星资产:光模块今天是诱多，长线资金都在大卖。
云厂内存都是机会，文峰砸盘都是机会。
10:30 
10:42 今天市场反馈，中美相互封锁，磷化铟直接一字板，半导体设备也大涨，光模块DSP也反馈，国产自主可控，又不需要出口，才是未来核心。
11:01 说内存降价的，不是煞笔，就是沙雕，还有更猛烈主升浪。
11:01 
11:15 大爷都赌上几把了，这是最后的底线了。
@投星资产:大爷正式宣布，中国内存原厂筑底，否则大爷直播切几把。
11:15 
11:30 昨天盘前万人看空，大爷毅然决然，重炮打响反击，云厂一波翻倍。
11:30 
11:33 仅TA的V+会员可见
还有一个算力租赁，高高兴兴，快快乐乐，
前天公告订单，昨天直接一字，今天爆量，
高乐股份
11:48 2026-08-05 10:05:08 编辑]
大爷正式宣布，中国内存原厂筑底，否则大爷直播切几把。 ?
16:20 
16:21 2026-08-05 16:20:30 编辑]
就不要怪大爷对你不客气了哈哈
明天继续燃爆中美封锁核心情绪 ?
17:00 哈哈哈哈
沙雕苹果
煞笔行为
【苹果考虑将中国长鑫存储纳入新的供应链 但压价失败】 据韩国IT媒体《Digital Daily》引述业内人士报道，苹果此前为了降低成本，曾考虑将中国长鑫存储纳入新的供应链，但如今在进一步压低采购价格的谈判中遭遇阻力。苹果近期为了缓解下一代iPhone及其他智能设备的制造成本压力，与长鑫存储就LPDDR5X等移动DRAM的供货价格进行了谈判，但其降价要求遭到拒绝。